LIG넥스원-미래에셋증권 매수 목표가 269,000원(기존 255,000원 대비 +5.4% 상향)
9월 20일 이라크 천궁2 수출 계약 체결함. 계약 규모 3.7조 원으로 당초보다 6% 상회함. 이라크는 8개 포대 구매하고 그중 3개 포대는 신속 납기 요청한 것으로 알려짐
매출 볼륨은 최소 더블업 기대됨. 천궁2 수출사업 매출은 진행률 기준 25년부터 28년까지 가파르게 성장함. 28~29년에 피크 세일즈 2조 원 기록 전망. 지난 10년간 평균 내수 매출 1.5조 원, 해외 매출 2~4천억 원 대비 의미 있는 수준으로 증권사에서는 전체 매출액이 27년 5.5조 원 기록할 것으로 추정함
이익 개선폭은 더 큼. 방산 수출사업의 영업이익률 20~25% 대입해 천궁2 수출사업의 이익체력 추정 시 피크 세일즈 기준 영업이익 4~5천억 원 추가됨
밸류도 더 싸짐. 현재 12개월 PER 19배, 27년 PER 10배. 중요한 건 주요 파이프라인이 천궁 2하나만이 아니라는 점으로 L-SAM/LAMD의 양산 착수에 따라 국내 매출 볼륨도 커질 예정이며 수출사업도 말레이시아 해궁, 천궁2, 미국 비궁, 사우디 천궁2 등 잠재 수주 풀들이 체결되며 중장기 펀더멘탈 더욱 견고해질 전망
디지털대성-신한투자증권 매수 목표가 9,600원(신규)
브랜드력 높은 의대관 인기 지속될 전망. 8월 호법강남대성기숙학원 인수 완료함
25학년도부터 의대 증원 시작되며 정부 예산안 고려시 2030년까지 의대 정원 지속될 것
초중등에서 본격적인 초등 인구 감소로 매출 상승 어려운 시기. 23년 낮은 기저로 24년 초중등 매출은 전년대비 1.8% 성장한 437억 원으로 추정됨
고등에서 온라인, 오프라인, 이감 매출로 구분됨. 온라인에서 19패스로 저가 정책 활용해 꾸준한 성장함. 7월 프리미엄 모의고사 출시로 교재 매출 증가 전망. 오프라인은 안정적인 회원 수 확보 지속되며 올해 상반기 수용인원 40% 확장한 의대관 실적이 3분기부터 연결 반영되며 실질적으로 9~10월 매출만 반영되어 온기로 연결 실적 반영하는 25년부터 오프라인 매출 큰 폭 성장 가능함. 이감은 하반기 계절적 성수기이며 올해부터 수학 과목 추가되어 안정적 성장 전망
24년 고등 매출은 전년대비 6.5% 성장한 1,777억 원 추정
주당 배당금 500원으로 전년대비 300원 인상되며 24년 배당수익률 7.3%로 추정됨. 비과세 배당 등 주주환원책 검토 중인 점 긍정적
주식리포터
주식리포터 2024년 9월 23일 오늘의 국내 주식 관심 종목-LIG넥스원, 디지털대성
LIG넥스원-미래에셋증권 매수 목표가 269,000원(기존 255,000원 대비 +5.4% 상향)
9월 20일 이라크 천궁2 수출 계약 체결함. 계약 규모 3.7조 원으로 당초보다 6% 상회함. 이라크는 8개 포대 구매하고 그중 3개 포대는 신속 납기 요청한 것으로 알려짐
매출 볼륨은 최소 더블업 기대됨. 천궁2 수출사업 매출은 진행률 기준 25년부터 28년까지 가파르게 성장함. 28~29년에 피크 세일즈 2조 원 기록 전망. 지난 10년간 평균 내수 매출 1.5조 원, 해외 매출 2~4천억 원 대비 의미 있는 수준으로 증권사에서는 전체 매출액이 27년 5.5조 원 기록할 것으로 추정함
이익 개선폭은 더 큼. 방산 수출사업의 영업이익률 20~25% 대입해 천궁2 수출사업의 이익체력 추정 시 피크 세일즈 기준 영업이익 4~5천억 원 추가됨
밸류도 더 싸짐. 현재 12개월 PER 19배, 27년 PER 10배. 중요한 건 주요 파이프라인이 천궁 2하나만이 아니라는 점으로 L-SAM/LAMD의 양산 착수에 따라 국내 매출 볼륨도 커질 예정이며 수출사업도 말레이시아 해궁, 천궁2, 미국 비궁, 사우디 천궁2 등 잠재 수주 풀들이 체결되며 중장기 펀더멘탈 더욱 견고해질 전망
디지털대성-신한투자증권 매수 목표가 9,600원(신규)
브랜드력 높은 의대관 인기 지속될 전망. 8월 호법강남대성기숙학원 인수 완료함
25학년도부터 의대 증원 시작되며 정부 예산안 고려시 2030년까지 의대 정원 지속될 것
초중등에서 본격적인 초등 인구 감소로 매출 상승 어려운 시기. 23년 낮은 기저로 24년 초중등 매출은 전년대비 1.8% 성장한 437억 원으로 추정됨
고등에서 온라인, 오프라인, 이감 매출로 구분됨. 온라인에서 19패스로 저가 정책 활용해 꾸준한 성장함. 7월 프리미엄 모의고사 출시로 교재 매출 증가 전망. 오프라인은 안정적인 회원 수 확보 지속되며 올해 상반기 수용인원 40% 확장한 의대관 실적이 3분기부터 연결 반영되며 실질적으로 9~10월 매출만 반영되어 온기로 연결 실적 반영하는 25년부터 오프라인 매출 큰 폭 성장 가능함. 이감은 하반기 계절적 성수기이며 올해부터 수학 과목 추가되어 안정적 성장 전망
24년 고등 매출은 전년대비 6.5% 성장한 1,777억 원 추정
주당 배당금 500원으로 전년대비 300원 인상되며 24년 배당수익률 7.3%로 추정됨. 비과세 배당 등 주주환원책 검토 중인 점 긍정적
7 months ago | [YT] | 2